DS Futures Daily

• 01외국인·기관의 순매수/매도를 20일 평균 대비 Z-스코어로 관리하는 신호를 제시한다.
• 02현물-선물 수급 변화를 절대 규모가 아닌 상대 변동성 기준으로 모니터링하는 필요성.
• 03Z-스코어 이상치 신호를 단기 수급 쏠림 판단의 입력값으로 활용한다.

본문

[핵심 포인트]

• KOSPI 200 선물에서 외국인과 기관의 일일 순매수를 20일 평균 대비 Z-score로 평가해 이상치 발생 여부를 감지하는 시그널을 제공합니다.

[시사점]

• 외국인·기관의 현물과 선물 수급 변화를 단순 규모가 아닌 상대적(20일 평균 대비) 변동성 기준으로 모니터링해야 합니다.

• Z-score 기반 이상치 신호를 통해 단기 수급 쏠림 가능성을 투자 판단의 입력값으로 활용할 필요가 있습니다.