나도 이제 BE 벤더

• 01목표가는 360,000이고 투자의견은 매수다.
• 02산일전기가 BE(블룸에너지)에 데이터센터용 변압기 503억원 규모 수주를 4월 30일 공시했다.
• 03이번 수주는 특정 회사들의 기존 공급 중심 구조에서 납기 경쟁력과 레퍼런스를 바탕으로 신규 벤더로 진입한 사례라는 점에서 의미가 있다고 본다.
• 04데이터센터용 변압기 단가는 기존 신재생 관련 제품 대비 50%에서 100% 높은 수준으로 제시된다.
• 05미국 현장 발전 수요 확대와 반복 수주를 통해 물량이 늘어날 수 있는 구간으로 판단된다.
• 06타 데이터센터 디벨로퍼 및 EPC 업체와의 공급 논의가 진행 중이며 연내 1~2개 고객사 추가 가능성이 언급된다.

본문

목표가는 360,000원이며 투자의견은 매수다. 산일전기는 BE에 데이터센터용 변압기 503억원 규모 수주를 4월 30일 공시했으며, 납기 경쟁력과 레퍼런스를 바탕으로 신규 벤더로 진입한 사례로 평가된다. 데이터센터용 변압기 단가는 신재생 관련 제품 대비 50~100% 높은 수준이며, 연내 추가 고객사 1~2개 가능성이 언급된다.