향후 실적/주가를 걱정할 시점은 아닌 듯합니..218410

• 01투자의견 매수와 12개월 목표주가 15만원을 유지한다.
• 021분기에 호실적을 기록해 2026년 높은 이익 성장 달성 가능성이 높아졌다고 본다.
• 032026년에는 방산, 2027년에는 통신 부문 실적 호전을 바탕으로 2028년까지 장기적으로 높은 이익 성장이 지속될 것으로 전망한다.
• 04현재 TR 수급 상황을 고려할 때 미국과 한국에서 5G SA 투자가 본격화되면 2027년에 공급 쇼티지가 발생할 가능성이 높다고 본다.
• 05과거 4G/5G 부품 공급 부족 국면에서의 밸류에이션 수준을 감안하면 현재 RFHIC의 PER과 PBR은 여전히 낮은 수준이라고 판단한다.
• 066월 미국 주파수 경매와 국내 AI RAN 장비 공급 입찰을 계기로 국내 무선통신장비 업종 주가가 탄력적으로 상승할 가능성이 있다고 본다.
• 07단기 주가 조정은 매수 기회라고 본다.

본문

투자의견 매수와 12개월 목표주가 15만원이 유지되었다. 1분기 호실적으로 2026년 높은 이익 성장 가능성이 높아졌으며, 2027년 통신 부문 실적 호전을 바탕으로 2028년까지 장기적 성장도 전망된다.